ملف وارن بافيت

عندما يتحدث وارن بافيت عن المال ، يميل الناس إلى الاستماع. أوراق اعتماد اللاعب البالغ من العمر 87 عامًا بحالة جيدة. شغل “Oracle of Omaha” منصب رئيس مجلس الإدارة وأكبر مساهم في الشركة القابضة متعددة الجنسيات Berkshire Hathaway منذ عام 1970. تبلغ ثروته ما يقرب من 83 مليار دولار ، مما يجعله ثالث أغنى إنسان على هذا الكوكب اعتبارًا من فبراير 2018. ونادرًا ما يكون في الخارج من الخمسة الاوائل. كان لفترة وجيزة أغنى رجل في العالم في عام 2008 ، وتجاوزه مؤسس شركة Microsoft بيل جيتس وتجاوزه لاحقًا في العام التالي.

ومع ذلك ، فقد تعرض بافيت لانتقادات كبيرة بسبب استخفافه بالبيتكوين. بعبارات لا لبس فيها ، وصف المستثمر الساحر الملياردير Bitcoin بأنها عملية احتيال وتنبأ بنهايتها المزعجة. الوقت وحده هو الذي سيحدد ما إذا كانت تنبؤات Oracle صحيحة أم لا – كما يزعم بعض النقاد – إنه حزين بعض الشيء لأنه لم يرى Bitcoin قادمًا.

ملف وارن بافيت

الحياة المبكرة والوظيفة

ينحدر وارن بافيت من أوماها ، نبراسكا ، ولا تزال أوماها تستضيف المقر الرئيسي لشركة Berkshire Hathaway. بدأ بافيت ، وهو ابن أحد أعضاء الكونجرس ، حياته المهنية في وقت مبكر. وبحسب ما ورد ، تضمنت إحدى مشاريعه التجارية الأولى شراء ست عبوات من الصودا من متجر متنوع لجده وبيع الزجاجات مقابل خمسة سنتات لكل منهما – الحصول على صافي ربح من النيكل مقابل كل ستة عبوات تم شراؤها.

اشترى أول ورقة مالية له في سن 11 عامًا – ثلاثة أسهم في CitiesService Preferred مقابل 38 دولارًا لكل سهم. لقد باع الأسهم بسعر 40 دولارًا للسهم ثم تراجعت لاكتشاف أنها ستذهب قريبًا مقابل 200 دولار للسهم الواحد. يُزعم أن هذا كان الحدث التكويني لاستراتيجيته الاستثمارية الأساسية ، والتي لخصها في اقتباسه المشهور الآن: “سوق الأوراق المالية هو جهاز لتحويل الأموال من الصبر إلى المريض.”

تلقى بافيت تعليمه في عدة جامعات قبل أن ينتهي به المطاف في جامعة كولومبيا ويلتقي بمستثمر ما بعد عام 1929 ، بن جراهام. سيصبح غراهام معلم بافيت في السنوات المقبلة ، على الرغم من أن فلسفاتهم الاستثمارية تقف في تناقض صارخ مع بعضها البعض. ركز غراهام ، الناجي من الكساد الكبير ، على الشركات التي تحمل القليل من المخاطر أو لا تحمل أي مخاطر. سعى بافيت إلى فهم عمل الشركة الداخلي تمامًا ، مما يجعل تقييمه للمخاطر بناءً على إمكانات الشركة. في النهاية ، قام بافيت بتصفية المحفظة الكبيرة التي كان قد جمعها ، واحتفظ فقط بعدد قليل من المقتنيات الرمزية – من بينها بذور Berkshire Hathaway.

يونغ وارن بافيت

بوفيه وارن الشاب ، صورة من موقع YouTube

اليوم ، بيركشير هاثاواي يملك صراحة مجموعة كبيرة من أسماء الشركات المنزلية ، من بينها: Dairy Queen ، و Fruit of the Loom ، و GEICO ، و BNSF Railway ، و Pampered Chef. كما أنها تمتلك أجزاء كبيرة من شركة Kraft Heinz و American Express و Wells Fargo و Coca-Cola و Apple و Bank of America.

لطالما كان بافيت عنصرًا أساسيًا في البيت الأبيض ، وقد اجتمع مؤخرًا مع الرئيس باراك أوباما للتوجيه الاقتصادي ودعم محاولة هيلاري كلينتون الفاشلة لتولي المنصب.

بافيت على بيتكوين

لم يكن بافيت داعمًا كبيرًا للبيتكوين. في أوائل عام 2018 ، كرر نفوره من مستثمري العملات المشفرة في العديد من المقابلات رفيعة المستوى مع منافذ الأخبار الكبرى.

بالنسبة إلى بافيت ، تمثل العملات المشفرة مقامرة أكثر من كونها استثمارًا سليمًا. حتى أنه ذهب إلى حد الاتصال بـ Bitcoin “ربما تربيع سم الفئران “ في اجتماع مساهمي شركة Berkshire Hathaway.

وارن بافيت على البيتكوين

وارن بافيت ، تحدث عن البيتكوين سي ان بي سي

علاوة على ذلك ، قال ، من المحتمل أن تنتهي العملة المشفرة بضجة في مقابل الإخفاق.

قال بافيت لشبكة CNBC: “فيما يتعلق بالعملات المشفرة ، بشكل عام ، يمكنني أن أقول على وجه اليقين تقريبًا إنها ستصل إلى نهاية سيئة”. “إذا كان بإمكاني شراء وضع مدته خمس سنوات على كل واحدة من العملات المشفرة ، فسأكون سعيدًا للقيام بذلك ، لكنني لن أقصر أبدًا على عشرة سنتات.”

أثارت هذه التنبؤات الكثير من الغضب من مجتمع العملات المشفرة. تم طرح نقطتين متعارضتين رئيسيتين في موقف بافيت بشأن الموقف. الأول هو أن بافيت هو ببساطة خبير مالي من عصر مختلف ، وفهمه للبيتكوين محدود للغاية. والثاني هو أن بافيت يفهم العملات المشفرة جيدًا. في الواقع ، إنه يفهمها جيدًا لدرجة أنه يدرك أنها تشكل تهديدًا لمقتنياته في مجموعة متنوعة من المنصات المصرفية التقليدية.

المال القديم مقابل الجديد

رأس المال الاستثماري فريد ويلسون وبالاجي سرينيفاسان ، رئيس قسم التكنولوجيا في منصة Coinbase الشهيرة لبورصة العملات الورقية إلى العملات المشفرة في الولايات المتحدة ، تحدثا عن تعليقات بافيت في إجماع 2018 حدث في مدينة نيويورك.

قال ويلسون في مقابلة على خشبة المسرح مع صحيفة وول ستريت جورنال: “وصفه بسم الفئران” بالنسبة لي ، يوحي بأنهم لم يأخذوا الوقت الكافي لفهم ما يحدث هنا حقًا. “إذا كنت تفكر في الأمر على أنه فئة أصول جديدة وبعض الأشياء الجديدة التي يمكنك تداولها ، فأعتقد أنك ستصل إلى هذا الاستنتاج. ولكن إذا فهمت حقًا أن هذا هو ابتكار أساسي في التكنولوجيا التأسيسية للإنترنت يوفر مجموعة من الوظائف الجديدة التي لم تكن موجودة قبل ذلك ، فما أراه مثل حزمة LAMP (مجموعة أدوات تطوير الويب) أو شيء ما . هذه مجموعة جديدة تمامًا سنحصل عليها لبناء تطبيقات جديدة فوقها ، والرموز هي الوقود الذي يضيء تلك المجموعة “.

أضاف سرينيفاسان أن بافيت قد يكون أحد أبرز خصوم العملة المشفرة ، لكن وجهة نظره بعيدة كل البعد عن كونها متجانسة. قادة صندوق النقد الدولي وجولدمان ساكس كلاهما متفائل بشأن البيتكوين على المدى الطويل ، واتخذ جولدمان ساكس خطوات نحو فتح تبادل العملات المشفرة الخاص به.

أشار مراقبو السوق الآخرون إلى التعليقات الإضافية التي أدلى بها بافيت كدليل على أنه لا “يحصل” على العملات المشفرة بما يكفي للحصول على رأي استثماري موثوق تجاههم.

قال بافيت: “نحن لا نمتلك أيًا منها ، لسنا مختصرين ، ولن يكون لدينا منصب فيها”. “أواجه مشكلة كافية مع الأشياء التي أعتقد أنني أعرف شيئًا عنها. لماذا بحق السماء يجب أن أتولى منصبًا طويلًا أو قصيرًا في شيء لا أعرف عنه؟ “

تهديد ناشئ

على الأقل بعض مراقبو السوق يعتقدون أن تعليقات بافيت هي في الأساس للعرض. لقد أظهر الرجل بصيرة ملحوظة في مهنة الاستثمار ، وعلى الرغم من أنه كان مترددًا في تبني التقنيات الجديدة في الماضي ، فقد تمكن دائمًا من التكيف مع ظروف السوق المتغيرة ، كما يقولون.

على الأرجح ، هؤلاء يقول المراقبون, أن بافيت يفهم العملة المشفرة جيدًا بما يكفي ليعرف أنها تشكل تحديًا للمؤسسات المالية التقليدية ، والتي تدعم بيركشاير هاثاواي من خلال ممتلكاتها في بنك أوف أمريكا ، وويلز فارجو ، وأمريكان إكسبريس ، وغيرها.

البنوك مقابل البيتكوين

البنوك مقابل العملات المشفرة ، صورة من كم الثمن

إجمالي القيمة السوقية لإيثريوم مماثل في الحجم لجي بي مورغان ستانلي ، في حين أن القيمة السوقية لبيتكوين تساوي تقريبًا بنك الصين. يغذي الكثير من الحماسة ضد العملات المشفرة الخوف الحقيقي للغاية من أن العملات المشفرة ستلحق الضرر بحصة البنوك في السوق وتقضي على مركزها الوسيط المربح للغاية – وهو هدف نص عليه صريح مبتكر البيتكوين ساتوشي ناكاموتو ورق البيتكوين.

كتب ناكاموتو: “المطلوب هو نظام دفع إلكتروني يعتمد على إثبات التشفير بدلاً من الثقة ، مما يسمح لأي طرفين راغبين بالتعامل مباشرة مع بعضهما البعض دون الحاجة إلى طرف ثالث موثوق به”. “المعاملات غير العملية الحسابي لعكسها ستحمي البائعين من الاحتيال ، ويمكن بسهولة تنفيذ آليات الضمان الروتينية لحماية المشترين.”

بافيت: ملائم أو صدئ?

من المحتمل ألا يكون واضحًا في حياة بافيت ما إذا كانت العملة المشفرة تمثل طفرة أو انهيارًا طويل المدى. تمتد بعض خرائط طريق التشفير لعقود من الزمن ، وكان بافيت يعمل منذ ما قبل الحرب العالمية الثانية. ومع ذلك ، من المرجح أن تستمر كلماته وتأثيره في القطاع المصرفي التقليدي لفترة أطول بكثير من رجل الأعمال نفسه. يبقى أن نرى ما إذا كان “مربع سم الفئران” سينتهي به الأمر إلى التحقق من صحة إرثه أو تأريخه.

مراجع

  1. https://www.thebalance.com/warren-buffett-biography-356436
  2. http://www.businessinsider.com/lessons-warren-buffett-learned-from-benjamin-graham-2015-5
  3. http://www.businessinsider.com/facts-about-warren-buffett-2016-12
  4. https://www.cnbc.com/2018/05/05/warren-buffett-says-bitcoin-is-probably-rat-poison-squared.html
  5. https://bitcoinmagazine.com/articles/fred-wilson-explains-why-warren-buffett-doesnt-get-bitcoin/
  6. https://themerkle.com/are-gates-buffet-and-munger-all-threatened-by-bitcoin/
  7. https://howmuch.net/articles/banks-vs-cryptocurrencies
  8. https://bitcoin.org/en/bitcoin-paper
  9. https://www.nasdaq.com/quotes/institutional-portfolio/berkshire-hathaway-inc-54239

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me