Facebook
YouTube
على الرغم من حقيقة أن Bitwise Asset Management تعتقد أن أسواق Bitcoin (BTC) فعالة ومنظمة وذات سيولة عالية ، لا يبدو أن هذا هو الحال. في الأسبوع الماضي ، شهد زوج البيتكوين على منصة Kraken ، وهي إحدى منصات التداول الأكثر احترامًا في الفضاء ، انهيارًا سريعًا ، حيث فقدت BTC معظم قيمتها وسارع المتداولون للحصول على ما تبقى من السوق المدمر.
ومع ذلك ، وفقًا لتحليل جديد ، قد لا يكون هذا خطأ خوارزمية أو صانع سوق خاطئ ، ولكن أحد المتسللين يحاول سرقة الأموال من Kraken.
تحطم البيتكوين إلى 100 دولار كندي على كراكن
يوم الجمعة ، شهد زوج البيتكوين مقابل الدولار الكندي (CAD) على موقع كراكن يومًا رائعًا. في غضون ثوانٍ ، انخفض BTC إلى ما يزيد قليلاً عن 101 دولار كندي من 11200 دولار – وهو انخفاض مذهل بأكثر من 99 ٪. ولكن في الدقائق التالية ، استقر السعر ، ولم يكن للانخفاض السريع تأثير مادي على سوق البيتكوين الأوسع. في البداية ، لم يفكر الكثيرون في الأمر ، وقرروا أنه ليس أكثر من خلل بصري غريب أو خطأ سمين ، مما جعل عددًا قليلاً من المتداولين المحظوظين الذين لديهم أوامر شراء أقل من سعر السوق يحققون ربحًا كبيرًا.
# بيتكوين فلاش تحطمت إلى 100 دولار في تضمين التغريدة في الامس.
رأيت هذا للتو.
تخيل الحصول على هذا الملء. pic.twitter.com/cV5nW07uYE
– نيك كوت (mBTCPizpie) 2 يونيو 2019
ومع ذلك ، مع مرور الوقت منذ الحدث المفاجئ ، توصل المحللون إلى نظريات لتفسير الانهيار. طرح التاجر بيتكوين نظريته على Twitter (كما هو موضح أدناه) ، والتي تحافظ على صحتها بالفعل. أولاً ، من المهم ملاحظة أن زوج BTC / CAD على Kraken غير سائل للغاية مقارنة بزوج BTC / USD ، على سبيل المثال.
في الواقع ، حتى وقت كتابة هذا التقرير ، لا يوجد أكثر من 75 BTC من أوامر الشراء التي تزيد عن 5000 دولار. في أي بورصة أو زوج آخر حسن السمعة ، من المحتمل أن تصل طلبات الشراء التي تزيد عن 5000 دولار إلى المئات ، إن لم يكن الآلاف من BTC. ما يعنيه هذا هو أن طلبًا واحدًا بقيمة 100 BTC ، دعنا نقول ، يمكنه تدمير زوج BTC / CAD تمامًا.
كتب بيتكوين أن أحد المتطفلين استخدم دفتر الطلبات الضئيل لصالحه. يقترح أن الكيان المذكور قد قام باختراق حساب حوت بـ 1،200 BTC ، وأنشأ أوامر لشراء BTC مقابل CAD بأسعار منخفضة ، ثم ألغى اختراق BTC في السوق المفتوحة لإطلاق أوامر الشراء الخاصة به على حسابه الآخر.
عند القيام بذلك ، أصبح المخترق المفترض “المالك الشرعي الكامل” لـ 1200 BTC بتكلفة صفر فعليًا مقارنة بأسعار السوق.
1. يحصل المخترق على حق الوصول إلى الحساب المخترق مع 1200 بيتكوين ولكن لا يمكنه الانسحاب
2. يضع هاكر أوامر شراء بحد 100 دولار على الزوج غير السائل BTC / CAD
3. بالعودة إلى الحساب المخترق ، قام بإلقاء 1200BTC على BTC / CAD لنفسه
4. Hacker هو المالك الشرعي الكامل لـ 1200BTCتضمين التغريدة عار https://t.co/yRzPjgtg1P
– بيتكوين [LNP / BP] (بيتكوين) 2 يونيو 2019
إذا كانت هذه النظرية صحيحة ، فليس من الواضح كيف تمكن المخترق من تجاوز شيكات سحب KYC و Kraken ، لكنها منطقية إلى حد ما.
تعد أعطال الفلاش مشكلة متكررة
بغض النظر عن هذه التعقيدات والفروق الدقيقة لهذا الانهيار الأخير ، فإن هذا يسلط الضوء على مشكلة متكررة ليس فقط في العملات المشفرة ولكن في أسواق الأصول تمامًا. منذ إدخال التداول عالي التردد وصنع السوق الخوارزمي ، كانت الأسواق عرضة لأحداث معينة.
في أيار (مايو) 2010 ، حدث ما عُرف باسم “الانهيار السريع” ، عندما تراجعت البورصة بنسبة 10٪ في غضون دقائق ، لترتد مرة أخرى إلى ما قبل الانهيار في الساعة التالية. ما يبدو وكأنه شيء لا تراه إلا في سوق ناشئ حيث حدثت العملة المشفرة في السوق العالمية ، فإن الداو جونز و ال ناسداك.
كشف تقرير بعد الوفاة من لجنة تداول السلع الآجلة (CFTC) أن المتداولين ذوي التردد العالي والخوارزميات أدى إلى الانهيار ، حيث كان هناك نقص مزعوم في السيولة ، مما أدى إلى تأثير الدومينو لأوامر البيع.
في عالم العملات المشفرة ، شهدنا انخفاض سعر Ethereum إلى 0.1 دولار في يونيو 2017 من 319 دولارًا على GDAX من Coinbase (أصبح الآن Coinbase Pro) نتيجة للتجارة “بملايين الدولارات”. يمثل هذا خسارة تزيد عن 99.9٪ في ثوانٍ ، وهو أسوأ من انهيار البيتكوين المذكور أعلاه.
الأسواق ، حتى بعض من أكبر الأسواق في العالم ، لا تزال عرضة للتلاعب ومواطن الخلل التكنولوجية. ومع ذلك ، يبقى أن نرى ما إذا كان يمكن إصلاحها من خلال التقنيات الجديدة.